CNCCCSOEC
Actualités PHARE  /  IASB  /  IFRIC Update - Décembre 2020


IFRIC Update - Décembre 2020


Le comité s'est réuni les 1er et 2 décembre 2020 et a discuté :

Les décisions provisoires du comité
  • Classification des dettes assorties de clauses restrictives comme courantes ou non courantes (IAS 1 Présentation des états financiers)-Agenda Paper 2
  • Attribution d'avantages aux périodes de service (IAS 19 Avantages du personnel ) - Document de travail 3
  • Coûts de configuration ou de personnalisation dans un accord de cloud computing (IAS 38 Immobilisations incorporelles)-Agenda Paper 5
  • Couverture de la variabilité des flux de trésorerie due aux taux d'intérêt réels (IFRS 9 Instruments financiers )-Agenda Paper 6
Les décisions du comité

Dispositions relatives au financement de la chaîne d'approvisionnement - Affacturage inversé (reverse factoring) - Document 4

Autres questions

Travail en cours - Agenda 7

Décisions provisoires du comité 

Le comité a discuté des questions suivantes et a provisoirement décidé de ne pas ajouter de projets de normalisation au plan de travail. Le comité réexaminera ces décisions provisoires, y compris les raisons de ne pas ajouter de projets normatifs, lors d'une prochaine réunion. Le comité invite les commentaires sur les décisions provisoires de l'ordre du jour. Les parties intéressées peuvent soumettre leurs commentaires sur la page "open for comment" avant le 15 février 2021. Tous les commentaires seront rendus publics et publiés sur notre site web, sauf si un répondant demande la confidentialité et que nous accédons à cette demande. Nous n'accordons normalement pas de telles demandes à moins qu'elles ne soient étayées par une bonne raison, par exemple une confiance commerciale. Le Comité examinera tous les commentaires reçus par écrit avant le 15 février 2021 ; les documents de travail analysant les commentaires reçus ne comprendront que l'analyse des commentaires reçus avant cette date.
Classement des dettes assorties de clauses restrictives en tant que dettes courantes ou non courantes (IAS 1 Présentation des états financiers )- Agenda Paper 2

En janvier 2020, le Conseil des normes comptables internationales (IASB, "Board") a publié la classification des passifs en courants ou non courants, qui a modifié la norme IAS 1 Présentation des états financiers  et a clarifié la manière de classer les dettes et autres passifs financiers en courants ou non courants dans des circonstances particulières (amendements de la norme IAS 1). Les amendements sont en vigueur pour les périodes annuelles de reporting débutant le ou après le 1er janvier 2023, une application anticipée étant autorisée.

En réponse aux commentaires et aux demandes de certaines parties prenantes, le Board a discuté de la manière dont une entité applique les amendements de la norme IAS 1 à des situations particulières. Plus précisément, le Comité a examiné comment une entité, en appliquant le paragraphe 69(d) de l'IAS 1, détermine si elle a le droit de différer le règlement d'un passif pendant au moins douze mois après la période de reporting lorsque (a) le droit de différer le règlement est soumis au respect de conditions spécifiées par l'entité ; et (b) le respect des conditions spécifiées est testé à une date postérieure à la fin de la période de reporting. Dans les schémas de fait discutés, il est supposé que les critères du paragraphe 69(a)-(c) de la norme IAS 1 ne sont pas remplis.

Modèles de faits

Le Comité a examiné trois modèles de fait avec un prêt qui exige qu'une entité maintienne un ratio de fonds de roulement particulier. Dans tous les cas, l'entité évalue si le prêt est classé comme courant ou non courant à la fin de la période de référence (31 décembre 20X1).

Cas 1

Une entité dispose d'un prêt dont les conditions contractuelles sont les suivantes :

  • le prêt est remboursable en cinq ans (c'est-à-dire au 31 décembre 20X6).
  • le prêt comprend un engagement qui exige un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0 à chaque 31 décembre, 31 mars, 30 juin et 30 septembre. Le prêt devient remboursable sur demande si ce ratio n'est pas respecté à l'une de ces dates de test.
  • le ratio de fonds de roulement de l'entité au 31 décembre 20X1 est de 0,9 mais l'entité obtient une dérogation avant la date de déclaration en ce qui concerne le manquement à cette date. La renonciation est de trois mois. Le respect de la convention aux autres dates de test continue d'être exigé.
  • l'entité s'attend à ce que le ratio de fonds de roulement soit supérieur à 1,0 au 31 mars 20X2 (et aux autres dates de test en 20X2).

Cas 2

Le schéma des faits est le même que dans le cas 1, à l'exception de:

  • au lieu de la condition décrite dans le cas 1, la convention exige un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0 à chaque 31 mars (c'est-à-dire que le ratio n'est testé qu'une fois par an au 31 mars). Le prêt devient remboursable sur demande si le ratio n'est pas respecté à une date de test.
  • le ratio du fonds de roulement de l'entité au 31 décembre 20X1 est de 0,9. L'entité s'attend à ce que le ratio du fonds de roulement soit supérieur à 1,0 au 31 mars 20X2.

Cas 3

Le schéma des faits est le même que dans le cas 1, à l'exception de:

  • au lieu de la condition décrite dans le cas 1, la convention exige un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0 au 31 décembre 20X1 et supérieur à 1,1 au 30 juin 20X2 (et à chaque 30 juin suivant). Le prêt devient remboursable sur demande si le ratio n'est pas respecté à l'une de ces dates d'essai.
  • le ratio du fonds de roulement de l'entité au 31 décembre 20X1 est de 1,05. L'entité s'attend à ce que le ratio de fonds de roulement soit supérieur à 1,1 au 30 juin 20X2.

Application de la norme IAS 1 aux modèles de faits

Le paragraphe 69(d) de l'IAS 1 précise qu'une entité classe un passif comme courant lorsqu'elle "n'a pas le droit, à la fin de la période de reporting, de différer le règlement du passif pendant au moins douze mois après la période de reporting". Les paragraphes 72A et 75 de la norme IAS 1 prévoient des dispositions d'application connexes.

Cas 1

Le droit de l'entité de différer le règlement du prêt pendant au moins douze mois après la période de déclaration est soumis au respect d'une condition spécifique - un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0 au 31 mars, 30 juin, 30 septembre et 31 décembre 20X2. L'entité ne respecte pas cette condition à la fin de la période de reporting car son ratio de fonds de roulement est de 0,9.

L'entité obtient une dérogation du prêteur, mais cette dérogation n'est valable que pendant trois mois après la période de référence. Le paragraphe 75 de l'IAS 1 stipule qu'"une entité classe le passif comme non courant si le prêteur a accepté, avant la fin de la période de reporting, de lui accorder une période de grâce se terminant au moins douze mois après la période de reporting".

En conséquence, le Comité a conclu que l'entité n'a pas le droit, à la fin de la période de reporting, de différer le règlement du prêt d'au moins douze mois après la période de reporting.

Cas 2

Le droit de l'entité de différer le règlement du prêt pendant au moins douze mois après la période de déclaration est soumis au respect d'une condition spécifique - un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0 au 31 mars 20X2.

Le paragraphe 72A de l'IAS 1 stipule que "si le droit de différer le règlement est subordonné au respect de conditions spécifiées par l'entité, ce droit n'existe à la fin de la période de reporting que si l'entité respecte ces conditions à la fin de la période de reporting. L'entité doit se conformer aux conditions à la fin de la période de reporting même si le prêteur ne teste pas la conformité avant une date ultérieure". L'entité ne se conforme pas à la condition à la fin de la période de reporting parce que son ratio de fonds de roulement est de 0,9.

En conséquence, le Comité a conclu que l'entité n'a pas le droit, à la fin de la période de reporting, de reporter le règlement du prêt d'au moins douze mois après la période de reporting.

Cas 3

Le droit de l'entité de différer le règlement du prêt pendant au moins douze mois après la période de déclaration est soumis au respect de deux conditions précises : un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0 au 31 décembre 20X1 et un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,1 au 30 juin 20X2.

Le paragraphe 72A de l'IAS 1 stipule que "si le droit de différer le règlement est subordonné au respect de conditions spécifiées par l'entité, ce droit n'existe à la fin de la période de reporting que si l'entité respecte ces conditions à la fin de la période de reporting. L'entité doit se conformer aux conditions à la fin de la période de reporting même si le prêteur ne teste pas la conformité avant une date ultérieure". L'entité a un ratio de fonds de roulement de 1,05 au 31 décembre 20X1. Par conséquent, l'entité respecte la condition testée à cette date (un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,0) mais ne respecte pas la condition qui sera testée au 30 juin 20X2 (un ratio de fonds de roulement supérieur à 1,1).

En conséquence, le Comité a conclu que l'entité n'a pas le droit, à la fin de la période de référence, de reporter le règlement du prêt d'au moins douze mois après la période de référence.

Conclusion

Dans les trois cas de figure décrits dans cette décision, le Comité a conclu que l'entité est tenue de classer le prêt comme courant car elle n'a pas le droit, à la fin de la période de référence (31 décembre 20X1), de reporter le règlement du prêt d'au moins douze mois après la période de référence.

Pour parvenir à sa conclusion, le Comité a noté que l'attente de l'entité qu'elle satisfasse à la condition testée après la période de reporting n'affecte pas son évaluation du critère du paragraphe 69(d) de l'IAS 1. En application des paragraphes 69(d) et 72A de l'IAS 1, le droit de l'entité de différer le règlement d'un passif pendant au moins douze mois après la période de reporting doit exister à la fin de la période de reporting.

Le Comité a conclu que les principes et les exigences des normes IFRS fournissent une base adéquate pour que l'entité puisse déterminer comment classer le prêt comme courant ou non courant dans les trois schémas de fait décrits dans la décision de l'ordre du jour. En conséquence, le Comité [a décidé] de ne pas ajouter un projet de normalisation au plan de travail.

Attribution d'avantages aux périodes de service (IAS 19 Avantages du personnel) - Document de l'ordre du jour 3

Le Comité a reçu une demande concernant les périodes de service auxquelles une entité attribue des prestations pour un régime à prestations définies particulier. Selon les termes de ce régime :

  1. les employés ont droit à une prestation forfaitaire lorsqu'ils atteignent un âge de retraite particulier, à condition qu'ils soient employés par l'entité lorsqu'ils atteignent cet âge de retraite ; et
  2. le montant de la prestation de retraite à laquelle un employé a droit dépend de la durée de service de l'employé avant l'âge de la retraite et est plafonné à un nombre déterminé d'années de service consécutives.

Pour illustrer le schéma de fait décrit dans la demande, supposons qu'une entité parraine un régime à prestations définies pour ses employés. Selon les termes de ce régime :

  1. les employés ont droit à une prestation de retraite uniquement lorsqu'ils atteignent l'âge de la retraite de 62 ans, à condition qu'ils soient employés par l'entité lorsqu'ils atteignent cet âge de la retraite ;
  2. le montant de la prestation de retraite est calculé comme un mois de salaire final pour chaque année de service avant l'âge de la retraite ;
  3. la prestation de retraite est plafonnée à 16 années de service (c'est-à-dire que la prestation de retraite maximale à laquelle un employé a droit correspond à 16 mois de salaire final) ; et
  4. la prestation de retraite est calculée en utilisant uniquement le nombre d'années consécutives de service du salarié immédiatement avant l'âge de la retraite.

Le paragraphe 70 de l'IAS 19 précise le principe d'attribution des prestations aux périodes de service et les paragraphes 71 à 74 de la norme IAS 19 comprennent des dispositions qui précisent comment une entité applique ce principe. Le paragraphe 71 exige qu'une entité attribue les prestations aux périodes au cours desquelles l'obligation de fournir des avantages postérieurs à l'emploi naît. Ce paragraphe précise également que l'obligation naît lorsque les membres du personnel rendent des services en contrepartie d'avantages postérieurs à l'emploi qu'une entité s'attend à payer au cours des périodes de reporting futures. Le paragraphe 72 précise que les services rendus par les membres du personnel avant toute date d'acquisition des droits donnent lieu à une obligation implicite car, à la fin de chaque période de reporting successive, le montant des services futurs qu'un membre du personnel devra rendre avant d'avoir droit à l'avantage est réduit.

Pour le régime à prestations définies illustré dans cette décision de l'ordre du jour :

  1. si un membre du personnel rejoint l'entité avant l'âge de 46 ans (c'est-à-dire s'il y a plus de 16 ans avant l'âge de la retraite du membre du personnel), tout service rendu par le membre du personnel avant l'âge de 46 ans ne réduit pas le montant des services futurs que le membre du personnel devra rendre au cours de chaque période de reporting successive avant d'avoir droit à la prestation de retraite. Le service rendu par l'employé avant l'âge de 46 ans n'affecte ni le moment ni le montant de la prestation de retraite. En conséquence, l'obligation de l'entité de fournir des prestations de retraite ne naît qu'à partir de l'âge de 46 ans.
  2. si un membre du personnel rejoint l'entité à l'âge de 46 ans ou après, le montant des services futurs que le membre du personnel devra rendre avant d'avoir droit à la prestation de retraite est réduit à la fin de chaque période de reporting successive. En conséquence, l'obligation de l'entité de fournir des prestations de retraite découle de la date à laquelle le membre du personnel rend son premier service.

Le paragraphe 73 de l'IAS 19 précise que l'obligation de l'entité augmente jusqu'à la date à laquelle la poursuite des services du membre du personnel n'entraînera pas un montant significatif de prestations supplémentaires au titre du régime. Le Comité a observé que :

  1. chaque année de service entre l'âge de 46 ans et l'âge de 62 ans donne lieu à des prestations supplémentaires parce que les services rendus au cours de chacune de ces années réduisent le montant des services futurs que le membre du personnel devra rendre avant d'avoir droit à la prestation de retraite ; et
  2. un employé ne recevra aucun montant significatif d'avantages supplémentaires à partir de 62 ans, quel que soit l'âge auquel il rejoint l'entité. L'entité n'attribue donc des prestations de retraite que jusqu'à l'âge de 62 ans.

Par conséquent, pour le régime à prestations définies illustré dans cette décision de l'ordre du jour, le Comité a conclu que l'entité attribue la prestation de retraite à chaque année où l'employé rend des services à partir de l'âge de 46 ans jusqu'à l'âge de 62 ans (ou, si l'emploi commence à l'âge de 46 ans ou après, à partir de la date où l'employé rend des services pour la première fois jusqu'à l'âge de 62 ans). La conclusion du Comité s'aligne sur le résultat présenté dans l'exemple 2 illustrant le paragraphe 73, qui fait partie de l'IAS 19.

Le Comité a conclu que les principes et les exigences des normes IFRS fournissent une base adéquate pour qu'une entité puisse déterminer les périodes auxquelles la prestation de retraite est attribuée dans le schéma de faits décrit dans la demande. En conséquence, le Comité a [décidé] de ne pas ajouter un projet de normalisation au plan de travail.

Coûts de configuration ou de personnalisation dans un accord de cloud computing (IAS 38 Immobilisations incorporelles)-Agenda Paper 5

Le Comité a reçu une demande concernant la comptabilisation par le client des coûts de configuration ou de personnalisation du logiciel d'application du fournisseur dans le cadre d'un arrangement de Software as a Service (SaaS). Dans le schéma de fait décrit dans la demande :

  1. un client conclut un accord SaaS avec un fournisseur. Le contrat confère au client le droit de recevoir l'accès au logiciel d'application du fournisseur pendant la durée du contrat - ce droit d'accès ne fournit pas au client un bien logiciel à la date de début du contrat. Par conséquent, l'accès au logiciel est un service que le client reçoit pendant la durée du contrat.
  2. le client supporte les coûts initiaux de configuration ou de personnalisation du logiciel d'application du fournisseur auquel il a accès. La demande décrit la configuration et la personnalisation comme suit :
  • la configuration implique le réglage de divers "drapeaux" ou "interrupteurs" dans le logiciel d'application, ou la définition de valeurs ou de paramètres, afin de configurer le code existant du logiciel pour qu'il fonctionne d'une manière spécifique.
  • la personnalisation implique la modification du code du logiciel dans l'application ou l'écriture de code supplémentaire. La personnalisation consiste généralement à modifier le code du logiciel dans l'application ou à écrire un code supplémentaire. La personnalisation modifie généralement les fonctionnalités du logiciel ou en crée de nouvelles.

Le Comité a examiné la demande en analysant la demande :

  1. si, en appliquant la norme IAS 38, le client comptabilise une immobilisation incorporelle en relation avec la configuration ou la personnalisation du logiciel d'application (Question I) ?
  2. si un actif incorporel n'est pas reconnu, comment le client comptabilise-t-il les coûts de configuration ou de personnalisation (Question II) ?

Le client comptabilise-t-il une immobilisation incorporelle en relation avec la configuration ou la personnalisation du logiciel d'application (Question I) ?

En application du paragraphe 18 de la norme IAS 38, une entité comptabilise un élément comme une immobilisation incorporelle lorsqu'elle démontre que l'élément répond à la fois à la définition d'une immobilisation incorporelle et aux critères de comptabilisation des paragraphes 21 à 23 de la norme IAS 38. La norme IAS 38 définit une immobilisation incorporelle comme "un actif non monétaire identifiable sans substance physique". La norme IAS 38 note qu'un actif est une ressource contrôlée par une entité et le paragraphe 13 précise qu'une entité contrôle un actif si elle a le pouvoir d'obtenir les avantages économiques futurs découlant de la ressource sous-jacente et de restreindre l'accès des autres à ces avantages.

Dans le schéma de fait décrit dans la demande, le fournisseur contrôle le logiciel d'application auquel le client a accès. L'évaluation de la question de savoir si la configuration ou la personnalisation de ce logiciel constitue un actif incorporel pour le client dépend de la nature et du résultat de la configuration ou de la personnalisation effectuée. Le Comité a observé que, dans le cadre de l'accord SaaS décrit dans la demande, le client ne reconnaît souvent pas un actif incorporel parce qu'il ne contrôle pas le logiciel en cours de configuration ou de personnalisation et que ces activités ne créent pas un actif distinct du logiciel. Dans certaines circonstances, cependant, l'accord peut aboutir, par exemple, à un code supplémentaire dont le client a le pouvoir d'obtenir les avantages économiques futurs et de restreindre l'accès d'autres personnes à ces avantages. Dans ce cas, le client évalue si le code additionnel est identifiable et satisfait aux critères de comptabilisation de la norme IAS 38 pour déterminer s'il doit comptabiliser le code additionnel en tant qu'immobilisation incorporelle.

Si une immobilisation incorporelle n'est pas comptabilisée, comment le client comptabilise-t-il les coûts de configuration ou de personnalisation (Question II) ?

Si le client ne comptabilise pas une immobilisation incorporelle relative à la configuration ou à la personnalisation du logiciel d'application, il applique les paragraphes 68 à 70 de la norme IAS 38 pour comptabiliser ces coûts. Le Comité a observé que :

  1. le client comptabilise les coûts en charges lorsqu'il reçoit les services de configuration ou de personnalisation (paragraphe 69). Le paragraphe 69A précise que "les services sont reçus lorsqu'ils sont exécutés par un fournisseur conformément à un contrat de livraison à l'entité et non lorsque l'entité les utilise pour fournir un autre service...". En évaluant le moment où les coûts doivent être comptabilisés en charges, la norme IAS 38 impose donc au client de déterminer quand le fournisseur effectue les services de configuration ou de personnalisation conformément au contrat de prestation de ces services.
  2. la norme IAS 38 n'inclut pas les dispositions qui traitent de l'identification des services que le client reçoit et du moment où le fournisseur exécute ces services conformément au contrat de fourniture de ces services. Les paragraphes 10-11 de la norme IAS 8 Méthodes comptables, changements d'estimations comptables et erreurs imposent au client de se référer aux dispositions des normes IFRS qui traitent de questions similaires et connexes, et d'examiner l'applicabilité de ces dispositions. Le comité a observé que la norme IFRS 15 Produits des activités ordinaires  provenant de contrats avec des clients comprend des exigences que les fournisseurs appliquent pour identifier les biens ou services promis dans un contrat avec un client et lorsque ces biens ou services promis sont transférés au client. Dans le schéma de fait décrit dans la demande, ces exigences de l'IFRS 15 traitent de questions similaires et connexes à celles auxquelles le client est confronté pour déterminer quand le fournisseur effectue les services de configuration ou de personnalisation conformément au contrat de prestation de ces services.
  3. en se référant aux exigences de l'IFRS 15 pour déterminer quand le fournisseur effectue les services de configuration ou de personnalisation conformément au contrat de livraison de ces services :
  • si les services que le client reçoit sont distincts, alors le client comptabilise les coûts comme une charge lorsque le fournisseur configure ou personnalise le logiciel d'application.
  • si les services que le client reçoit ne sont pas distincts (parce que ces services ne sont pas séparément identifiables du droit du client à recevoir l'accès au logiciel d'application du fournisseur), alors le client comptabilise les coûts comme une dépense lorsque le fournisseur fournit l'accès au logiciel d'application pendant la durée du contrat.

   4. si le client paie le fournisseur avant de recevoir les services, il comptabilise le prépaiement comme un actif (paragraphe 70 de l'IAS 38).

Les paragraphes 117-124 de la norme IAS 1 Présentation des états financiers  imposent au client d'indiquer sa méthode comptable pour les coûts de configuration ou de personnalisation lorsque cette information est pertinente pour la compréhension de ses états financiers.

Le Comité a conclu que les principes et les exigences des normes IFRS fournissent une base adéquate pour qu'un client puisse déterminer sa comptabilisation des coûts de configuration ou de personnalisation encourus en relation avec l'accord SaaS décrit dans la demande. En conséquence, le comité a décidé de ne pas ajouter un projet de normalisation au plan de travail.

Couverture de la variabilité des flux de trésorerie due aux taux d'intérêt réels (IFRS 9 Instruments financiers)-Agenda Paper 6

Le Comité a reçu une demande concernant l'application des exigences de la comptabilité de couverture de la norme IFRS 9 lorsque l'objectif de gestion des risques est de "fixer" les flux de trésorerie en termes réels.

La demande interrogeait sur le fait qu' une couverture de la variabilité des flux de trésorerie résultant des variations du taux d'intérêt réel, plutôt que du taux d'intérêt nominal, puisse être comptabilisée comme une couverture des flux de trésorerie. Plus précisément, la demande décrit un modèle de fait dans lequel une entité ayant un instrument à taux variable référencé à un taux d'intérêt de référence, tel que le LIBOR, conclut un swap d'inflation (qui échange les flux de trésorerie à intérêt variable de l'instrument à taux variable contre des flux de trésorerie variables basés sur un indice d'inflation). La requête demandait si l'entité pouvait désigner le swap dans une relation de couverture des flux de trésorerie pour couvrir les variations des paiements d'intérêts variables contre les variations du taux d'intérêt réel.

Exigences de la comptabilité de couverture dans l'IFRS 9

Le paragraphe 6.1.1 de la norme IFRS 9 stipule que l'objectif de la comptabilité de couverture est de représenter, dans les états financiers, l'effet des activités de gestion des risques d'une entité qui utilise des instruments financiers pour gérer les expositions découlant de risques particuliers qui pourraient affecter le résultat (ou les autres éléments du résultat global).

Un type de relation de couverture décrit au paragraphe 6.5.2 de la norme IFRS 9 est une couverture de flux de trésorerie dans laquelle une entité couvre l'exposition à la variabilité des flux de trésorerie qui est attribuable à un risque particulier associé à la totalité ou à une composante d'un actif ou d'un passif comptabilisé et qui pourrait affecter le résultat.

Le paragraphe 6.3.7 de la norme IFRS 9 précise qu'une entité peut désigner un élément dans sa totalité, ou une composante d'un élément, comme un élément couvert. Une composante de risque peut être désignée comme élément couvert si, sur la base d'une évaluation dans le contexte de la structure particulière du marché, cette composante de risque est identifiable séparément et mesurable de manière fiable.

En ce qui concerne le risque d'inflation, le paragraphe B6.3.13 de l'IFRS 9 stipule qu'"il existe une présomption réfutable selon laquelle, à moins que le risque d'inflation ne soit spécifié contractuellement, il n'est pas identifiable séparément et mesurable de façon fiable et ne peut donc pas être désigné comme une composante de risque d'un instrument financier".

Le paragraphe B6.3.14 de la norme IFRS 9 stipule qu'une entité ne peut pas simplement imputer les termes et conditions d'un instrument de couverture de l'inflation en projetant ses termes et conditions sur une dette à taux d'intérêt nominal. En effet, lors de l'élaboration de la norme IFRS 9, le Conseil a spécifiquement pris en compte le risque d'inflation et a mis en place des restrictions pour répondre à sa crainte que les entités puissent imputer les termes et conditions d'un instrument de couverture sur l'élément couvert "sans application correcte des critères de désignation des composantes de risque" en tant qu'élément couvert (paragraphe BC6.193 de la norme IFRS 9). Pour comptabiliser de manière appropriée l'(in)efficacité de la couverture, le paragraphe B6.5.5 de l'IFRS 9 exige qu'une entité évalue la valeur (actuelle) de l'élément couvert indépendamment de l'évaluation de la valeur de l'instrument de couverture.

Étant donné que la demande demandait si la composante de taux d'intérêt réel pouvait être désignée comme une composante de risque, l'analyse du comité s'est concentrée sur la question de savoir si une composante de risque de taux d'intérêt réel non spécifiée contractuellement est identifiable séparément et mesurable de manière fiable dans la relation de couverture de flux de trésorerie proposée décrite dans la demande.

Un élément de risque de taux d'intérêt réel non spécifié contractuellement peut-il être désigné comme l'élément couvert dans une relation de couverture de flux de trésorerie ?

Pour appliquer la comptabilité de couverture des flux de trésorerie dans le schéma de fait décrit dans la demande, le Comité a estimé qu'il serait nécessaire de déterminer:

  1. si l'instrument à taux variable est exposé à la variabilité des flux de trésorerie qui sont attribuables à la composante de risque de taux d'intérêt réel, comme l'exige le paragraphe 6.5.2(b) de la norme IFRS 9 ; et
  2. si cette composante du risque est identifiable séparément et mesurable de manière fiable, comme l'exige le paragraphe 6.3.7 de l'IFRS 9.

Le comité a noté qu'un taux d'intérêt nominal comprend un taux d'intérêt réel, une composante d'inflation (par exemple, le point mort d'inflation et la prime d'inflation), et d'autres composantes (par exemple, une prime de liquidité). Contrairement à une monnaie, l'inflation varie en fonction de la méthodologie sous-jacente utilisée pour déterminer l'inflation réelle (et peut varier au sein d'une zone monétaire). Cela signifie que, même au sein d'une juridiction, il peut y avoir plusieurs taux d'inflation selon l'indice d'inflation auquel l'instrument financier est référencé - par exemple, un indice des prix de détail, un indice des prix à la consommation ou un autre indice d'inflation.

Le comité a observé que, pour satisfaire aux exigences de la norme IFRS 9 concernant la désignation d'une couverture de flux de trésorerie, la variabilité des flux de trésorerie individuels attribués à la composante de risque désignée doit être identifiable séparément en termes de devise ou de valeur nominale. Le comité a estimé que le taux d'intérêt pour les instruments financiers à taux variable est défini en termes nominaux pour une devise donnée. Chaque unité monétaire de flux de trésorerie d'un actif ou d'un passif financier (c'est-à-dire chaque flux de trésorerie du principal et des intérêts) est également exposée au risque d'inflation. La mesure et les prévisions de l'inflation réelle sont basées sur des méthodologies statistiques et impliquent donc un décalage dans le temps. Le taux d'intérêt réel, et donc l'effet de l'inflation, n'est pas une composante du risque qui influence explicitement ou implicitement la détermination d'un taux d'intérêt nominal de référence. Il n'y a donc pas de variabilité identifiable dans les flux de trésorerie nominaux basés sur le taux de référence (par exemple, les flux de trésorerie LIBOR) sur un instrument financier à taux variable qui soit attribuable à la composante de risque de taux d'intérêt réel comme l'exige le paragraphe 6.5.2(b) de la norme IFRS 9.

En outre, le comité a estimé que, dans la relation de couverture des flux de trésorerie proposée, le taux d'intérêt réel serait une composante de risque résiduel implicite (après combinaison des flux de trésorerie variables liés à l'inflation et des flux de trésorerie variables basés sur le taux de référence). Le comité a donc conclu que les variations des flux de trésorerie sur un instrument à taux variable découlant de la composante de risque de taux d'intérêt réel ne peuvent être identifiées indépendamment des variations des flux de trésorerie découlant d'autres composantes de risque. Par conséquent, la composante de risque de taux d'intérêt réel ne répond pas aux exigences du paragraphe 6.3.7 de la norme IFRS 9 pour être désignée comme une composante de risque. Il ne s'agit donc pas d'un élément couvert éligible comme l'exige le paragraphe 6.4.1 de la norme IFRS 9.

Le comité a conclu que les exigences de la norme IFRS 9 fournissent une base adéquate pour qu'une entité puisse déterminer si une couverture de la variabilité des flux de trésorerie découlant de variations du taux d'intérêt réel, plutôt que du taux d'intérêt nominal, peut être comptabilisée comme une couverture de flux de trésorerie. En conséquence, le comité a décidé de ne pas ajouter un projet de normalisation au plan de travail.

Décisions du Comité 

Les décisions relatives à l'ordre du jour comprennent souvent des explications. Les documents explicatifs peuvent fournir des informations supplémentaires susceptibles de modifier la compréhension qu'a une entité des principes et des exigences des normes IFRS. De ce fait, une entité peut déterminer qu'elle doit changer de méthode comptable à la suite d'une décision prise dans le cadre de l'ordre du jour. On s'attend à ce qu'une entité ait droit à un délai suffisant pour prendre cette décision et mettre en œuvre tout changement de méthode comptable nécessaire (par exemple, une entité peut avoir besoin d'obtenir de nouvelles informations ou d'adapter ses systèmes pour mettre en œuvre un changement). La détermination du délai suffisant pour effectuer un changement de méthode comptable est une question de jugement qui dépend des faits et des circonstances particulières de l'entité. Néanmoins, on s'attend à ce qu'une entité mette en œuvre un changement en temps voulu et, si cela est important, qu'elle examine si les informations à fournir sur le changement sont requises par les normes IFRS.

Le comité a discuté de la question suivante et a décidé de ne pas ajouter un projet de normalisation au plan de travail. (1) Voir note en fin de document. 

Arrangements de financement de la chaîne d'approvisionnement - Affacturage inversé - Document 4

Le Comité a reçu une demande concernant les accords d'affacturage inversé. La demande portait plus précisément sur:

  1. comment une entité présente les passifs pour payer les biens ou services reçus lorsque les factures correspondantes font partie d'un accord d'affacturage inversé; and
  2. quelles informations sur les accords d'affacturage inversé une entité est tenue de fournir dans ses états financiers.

Dans un accord d'affacturage inversé, une institution financière accepte de payer les montants qu'une entité doit aux fournisseurs de l'entité et l'entité accepte de payer l'institution financière à la même date, ou à une date ultérieure, que les fournisseurs sont payés.

Présentation dans l'état de la situation financière

La norme IAS 1 Présentation des états financiers précise comment une entité doit présenter ses passifs dans l'état de la situation financière.

Le paragraphe 54 de la norme IAS 1 exige qu'une entité présente les "dettes commerciales et autres dettes" séparément des autres passifs financiers. Les "fournisseurs et autres créditeurs" sont suffisamment différents des autres passifs financiers, de par leur nature ou leur fonction, pour justifier une présentation séparée (paragraphe 57 de la norme IAS 1). Le paragraphe 55 de la norme IAS 1 impose à une entité de présenter des postes supplémentaires (y compris en désagrégeant les postes énumérés au paragraphe 54) lorsque cette présentation est pertinente pour comprendre la situation financière de l'entité. Par conséquent, l'entité doit déterminer si elle doit présenter les passifs qui font partie d'un accord d'affacturage inversé :

  1. dans les dettes commerciales et autres dettes ;
  2. dans les autres passifs financiers ; ou
  3. comme un poste distinct des autres postes de son état de la situation financière.

Le paragraphe 11(a) de l'IAS 37 Provisions, passifs éventuels et actifs éventuels stipule que "les dettes commerciales sont des passifs qui doivent payer des biens ou des services qui ont été reçus ou fournis et qui ont été facturés ou formellement convenus avec le fournisseur". Le paragraphe 70 de la norme IAS 1 explique que "certains passifs courants, tels que les dettes commerciales... font partie du fonds de roulement utilisé dans le cycle d'exploitation normal de l'entité". Le Comité a donc conclu qu'une entité ne présente un passif financier comme une dette commerciale que lorsqu'elle :

  1. représente une obligation de payer des biens ou des services ;
  2. est facturé ou fait l'objet d'un accord formel avec le fournisseur ; et
  3. fait partie du fonds de roulement utilisé dans le cycle de fonctionnement normal de l'entité.

Le paragraphe 29 de la norme IAS 1 exige qu'une entité "présente séparément les éléments de nature ou de fonction différentes, sauf s'ils sont non significatifs". Le paragraphe 57 précise que les postes sont inclus dans l'état de la situation financière lorsque la taille, la nature ou la fonction d'un élément (ou d'un regroupement d'éléments similaires) est telle qu'une présentation séparée est pertinente pour comprendre la situation financière de l'entité. En conséquence, le Comité a conclu qu'en appliquant la norme IAS 1, une entité présente les passifs qui font partie d'un accord d'affacturage inverse :

  1. comme faisant partie des "dettes commerciales et autres dettes" uniquement lorsque ces passifs ont une nature et une fonction similaires aux dettes commerciales - par exemple, lorsque ces passifs font partie du fonds de roulement utilisé dans le cycle d'exploitation normal de l'entité.
  2. séparément lorsque la taille, la nature ou la fonction de ces passifs font l'objet d'une présentation distincte pertinente pour la compréhension de la situation financière de l'entité. Pour évaluer si elle est tenue de présenter ces passifs séparément (y compris si elle doit ventiler les dettes commerciales et les autres dettes), l'entité prend en compte les montants, la nature et l'échéance de ces passifs (paragraphes 55 et 58 de la norme IAS 1).

Le Comité a observé qu'une entité évaluant si elle doit présenter séparément les passifs faisant partie d'un accord d'affacturage inversé pourrait prendre en compte des facteurs tels que, par exemple

  1. si une garantie supplémentaire est fournie dans le cadre de l'accord qui ne le serait pas sans cet accord.
  2. la mesure dans laquelle les termes des passifs faisant partie de l'accord diffèrent des termes des dettes commerciales de l'entité qui ne font pas partie de l'accord.

Décomptabilisation d'un passif financier

Une entité évalue si et quand elle doit décomptabiliser un passif qui est (ou devient) partie d'un accord d'affacturage inversé en appliquant les dispositions de décomptabilisation de l'IFRS 9 Instruments financiers.

Une entité qui décomptabilise une dette commerciale envers un fournisseur et comptabilise un nouveau passif financier envers une institution financière applique la norme IAS 1 pour déterminer comment présenter ce nouveau passif dans son état de situation financière (voir "Présentation dans l'état de situation financière").

Présentation dans le tableau des flux de trésorerie

Le paragraphe 6 de l'IAS 7 "Tableau des flux de trésorerie " définit :

  1. les activités opérationnelles comme "les principales activités génératrices de produits de l'entité et les autres activités qui ne sont pas des activités d'investissement ou de financement" ; et
  2. les activités de financement comme "les activités qui entraînent des changements dans la taille et la composition des capitaux propres et des emprunts de l'entité".

Une entité qui a conclu un accord d'affacturage inversé détermine comment classer les flux de trésorerie dans le cadre de l'accord, généralement comme des flux de trésorerie provenant des activités opérationnelles ou des flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Le Comité a observé que l'évaluation par une entité de la nature des passifs qui font partie de l'accord peut aider à déterminer si les flux de trésorerie correspondants découlent des activités d'exploitation ou de financement. Par exemple, si l'entité considère que le passif concerné est une dette commerciale ou autre dette qui fait partie du fonds de roulement utilisé dans les principales activités génératrices de revenus de l'entité, l'entité présente les sorties de trésorerie pour régler le passif comme provenant des activités opérationnelles dans son tableau des flux de trésorerie. En revanche, si l'entité considère que le passif lié n'est pas une dette commerciale ou autre dette parce qu'il représente des emprunts de l'entité, l'entité présente les sorties de trésorerie pour régler le passif comme résultant des activités de financement dans son tableau des flux de trésorerie.

Les transactions d'investissement et de financement qui ne nécessitent pas l'utilisation de trésorerie ou d'équivalents de trésorerie sont exclues du tableau des flux de trésorerie d'une entité (paragraphe 43 de IAS 7). Par conséquent, si une entrée et une sortie de trésorerie surviennent pour une entité lorsqu'une facture est prise en compte dans le cadre d'un accord d'affacturage inversé, l'entité présente ces flux de trésorerie dans son tableau des flux de trésorerie. Si aucune entrée ou sortie de trésorerie ne se produit pour une entité dans le cadre d'une transaction de financement, l'entité indique la transaction ailleurs dans les états financiers de manière à fournir toutes les informations pertinentes sur l'activité de financement (paragraphe 43 de la norme IAS 7). 

Notes aux états financiers

Le paragraphe 31 de la norme IFRS 7 Instruments financiers  exige d'une entité qu'elle fournisse des informations qui permettent aux utilisateurs de ses états financiers d'évaluer la nature et l'étendue des risques découlant des instruments financiers auxquels l'entité est exposée. La norme IFRS 7 définit le risque de liquidité comme "le risque qu'une entité éprouve des difficultés à honorer ses obligations liées à des passifs financiers qui sont réglés par la remise de trésorerie ou d'un autre actif financier". Le Comité a observé que les accords d'affacturage inversé donnent souvent lieu à un risque de liquidité car :

  1. l'entité a concentré une partie de ses passifs auprès d'une institution financière plutôt que d'un groupe diversifié de fournisseurs. L'entité peut également obtenir d'autres sources de financement auprès de l'institution financière qui fournit l'accord d'affacturage inversé. Si l'entité devait rencontrer des difficultés pour honorer ses obligations, une telle concentration augmenterait le risque que l'entité ait à payer un montant important, en une seule fois, à une seule contrepartie.
  2. l'entité peut être devenue dépendante de délais de paiement prolongés ou le fournisseur de l'entité peut s'être habitué ou dépendant d'un paiement plus rapide dans le cadre de l'accord d'affacturage inversé. Si l'institution financière devait retirer l'accord d'affacturage inversé, ce retrait pourrait affecter la capacité de l'entité à régler les passifs lorsqu'ils sont dus, en particulier si l'entité était déjà en difficulté financière.

Les paragraphes 33 à 35 de la norme IFRS 7 imposent à une entité d'indiquer comment surviennent les expositions au risque découlant des instruments financiers, y compris le risque de liquidité ; les objectifs, politiques et processus de l'entité pour gérer le risque ; des données quantitatives synthétiques sur l'exposition de l'entité au risque de liquidité à la fin de la période de reporting (y compris des informations complémentaires si ces données ne sont pas représentatives de l'exposition de l'entité au risque de liquidité pendant la période) ; et les concentrations de risque. Les paragraphes 39 et B11F de la norme IFRS 7 précisent les autres exigences et facteurs qu'une entité peut prendre en considération pour fournir des informations sur le risque de liquidité.

Une entité fait preuve de jugement pour déterminer si elle doit fournir des informations supplémentaires dans les notes sur l'effet des accords d'affacturage inverse sur sa situation financière, sa performance financière et ses flux de trésorerie. Le Comité a observé que :

  1. l'évaluation de la manière de présenter les passifs et les flux de trésorerie liés aux accords d'affacturage inversé peut faire appel au jugement. Une entité indique les jugements que la direction a exercés à cet égard s'ils figurent parmi les jugements exercés qui ont l'effet le plus significatif sur les montants comptabilisés dans les états financiers (paragraphe 122 de la norme IAS 1).
  2. les accords d'affacturage inverse peuvent avoir un effet significatif sur les états financiers d'une entité. Une entité fournit des informations sur les accords d'affacturage inversé dans ses états financiers dans la mesure où ces informations sont pertinentes pour la compréhension de l'un de ces états financiers (paragraphe 112 de l'IAS 1).

Le Comité a noté que les jugements de matérialité impliquent des considérations à la fois quantitatives et qualitatives.

Le paragraphe 44A de la norme IAS 7 exige qu'une entité fournisse "des informations qui permettent aux utilisateurs des états financiers d'évaluer les variations des passifs découlant des activités de financement, y compris les variations découlant des flux de trésorerie et les variations hors trésorerie". Le Comité a noté que cette information est requise pour les passifs qui font partie d'un accord d'affacturage inversé si les flux de trésorerie de ces passifs ont été, ou seront, classés comme des flux de trésorerie provenant des activités de financement.

Le Comité a conclu que les principes et les exigences des normes IFRS fournissent une base adéquate pour qu'une entité détermine la présentation des passifs qui font partie d'un accord d'affacturage inversé, la présentation des flux de trésorerie correspondants et les informations à fournir dans les notes, par exemple, sur les risques de liquidité qui surviennent dans ces accords. En conséquence, le Comité a décidé de ne pas ajouter au plan de travail un projet de normalisation sur ces questions.

Document de travail 4 : Rapport au Conseil

Les répondants à la décision sur l'ordre du jour provisoire ont fourni des informations sur l'établissement éventuel de normes que le Conseil pourrait entreprendre en ce qui concerne les modalités de financement de la chaîne d'approvisionnement. Le conseil d'administration examinera, lors d'une prochaine réunion, s'il convient d'entreprendre une telle normalisation, en tenant compte des réactions de ces répondants, ainsi que des commentaires reçus des membres du comité, des utilisateurs des états financiers et d'autres parties intéressées.

Autres questions

Travail en cours - Agenda 7

Le Comité a reçu une mise à jour sur l'état actuel des questions ouvertes non discutées lors de sa réunion de décembre 2020.

(1) Conformément au paragraphe 8.7 du Manuel de procédure régulière, lors de la réunion du Conseil de décembre 2020, le Conseil a discuté de cette décision relative à l'ordre du jour et n'a pas émis d'objection.

Pour se connecter au  site internet   de la Fondation IFRS.

Actualités

Zoom sur l'actu des IFRS
Haut de page
Imprimer
La Lettre trimestrielle

Cliquez ici si vous n'avez pas Adobe Reader.

L'Academie

Dipac